Постановление N 16/7 от 25.04.2002 о результатах проверки деятельности ННИФ "Nord-Invest"

НАЦИОНАЛЬНАЯ КОМИССИЯ ПО ЦЕННЫМ БУМАГАМ Постановление о результатах проверки деятельности ННИФ "Nord-Invest" N 16/7 от 25.04.2002 Мониторул Офичиал ал Р.Молдова N 75/188 от 13.06.2002 * * * На основании Приказа председателя Национальной комиссии по ценным бумагам N 71 от 04.10.2001 контрольная группа Национальной комисси по ценным бумагам осуществила проверку деятельности ННИФ "Nord-Invest" (далее - фонд ) за период 01.01.97 - 01.10.01 и установила следующее. В инспектируемом периоде должностными лицами фонда являлись Гладков С. (председатель правления в период 01.01.97-01.05.98, председатель совета в период 01.05.98 - 01.07.00), Узун Е. (председатель совета с 01.07.00 до сегодняшнего дня), Чебан В. (менеджер в 1997 году), ОУИ "Profit-E" (менеджерская компания в период 01.01.98 - 10.10.00 ), ОУИ "Direct-General" (менеджерская компания с 10.10.00 до сегодняшнего дня). Оценочная стоимость чистых активов фонда составила на 01.01.1999 35027386 леев, а на 01.01.2001 - 32612048 леев. Доходы, полученные фондом, составили: за 1998 год - 144860 леев, за 1999 год - 619886 леев, за 2000 год - 0 лея и за 9 месяцев 2001 года - 0 лея, а расходы составили, соответственно, за 1998 год - 1039141 лей, за 1999 год - 32168 леев, за 2000 год - 72171 лей и за 9 месяцев 2001 года - 33082 лея. Фонд не принял какого-либо решения о выплате дивидендов своим акционерам. Неоднократно нарушались нормативы диверсификации инвестиций фонда, предусмотренные ст. 15 Закона об инвестиционных фондах, в отношении эмитентов "Monolit"АО, "Răut"АО, "Bălţeanca"АО и др. Фонд нарушил положения ст. 28 (1) Закона об инвестиционных фондах, относящиеся к обеспечению свободного доступа акционеров в свое помещение и к документации о своей деятельности. Фонд нарушил положения ст. 30 Закона об обращении ценных бумаг и фондовых бирж (в период 01.01.97-23.03.99) и ст. 55 Закона о рынке ценных бумаг (в период 23.03.99-01.01.01), не проинформировав НКЦБ в течение 5 дней о проведении единых сделок с пакетами акций более 5%. Было проверено 199 сделок, проведенных фондом в инспектируемом периоде, из которых 31 - за денежные средства. Всего было проведено 165 меновых сделок, из которых 22 являются обратными (в двух направлениях) сделками. Одновременно обратные сделки сопровождались расходами, которые, исходя из стоимости сделок в 3998798 леев, составляют минимум 26250 леев. ОУИ "Profit-E" провела от имени фонда ряд неэффективных меновых сделок, в которых отношение цен на замененные акции было не в пользу фонда, в том числе: 1. 22-28.12.98 c ООО "Luminare" - приобрела акции АО "Agroconservit" по цене 25 леев (номинальная стоимость - 15 леев) и акции АО "Elita" по цене 10 леев (номинальная стоимость - 10 леев) и продала акции АО "Car Nord" по цене 3,15 лея (номинальная стоимость - 10 леев) и акции АО "Fabrica de conserve Glodeni" по цене 1,5 лея (номинальная стоимость - 10 леев). 2. 23.11-28.12.98 с компанией "Todger Comercial LLC" - приобрела акции АО "Făleşti - Zahăr" по цене 20 леев (номинальная стоимость - 20 леев) и продала акции АO "Alimentarmaş" по цене 1,1 лея (номинальная стоимость - 10 леев). 3. На протяжении 1998 года приобрела непривлекательные пакеты акций по следующей схеме. Доверенное лицо (лица) фонда скупает у определенного продавца (не имеющего отношения к фонду) определенные акции по сниженным ценам и в короткое время перепродает их фонду по более высоким ценам. Таким образом фонд, согласно балансовой стоимости, переплатил 2410631 лей. 4. На протяжении 1998 года продала портфельные акции по сниженной цене своим доверенным лицам, которые, в свою очередь, перепродали эти акции по более выгодным ценам. В результате данных сделок фонд, согласно балансовой стоимости, упустил доходы в сумме 509015,3 лея. Руководство фонда осуществило ряд неэффективных сделок за денежные средства. Таким образом, 12.12.1994 фонд, в лице менеджера Чебан В., заключил с корпорацией "Sinkler Business Group Inc." договор о совместной деятельности. Согласно данному договору (п.11) компания "Sinkler Business Group Inc." предоставляет фонду помощь при аккумулировании имущественных бонов, финансировании и др., а фонд оплачивает компании по 12 (двенадцать) леев за каждый бон. В процессе проверки было установлено, что фонд, на основании договора от 12.12.1994, неоднократно рассчитывался с компанией, а относительно помощи, предоставленной фонду данной компанией, не было обнаружено никаких доказательств. Договор от 12.12.1994 имел не менее 13 приложений, предусматривающих, что в счет задолженности перед компанией фонд передает определенные пакеты акций одной из компаний - ООО "Luminare", ООО "Hriseida" или "Norvis Trading Inc". Согласно представленным материалам, было выявлено 20 сделок, совершенных на основании договора от 12.12.1994, из которых 5 сделок по купле в сумме 564907,5 лея (по номинальной стоимости 3314467 леев) и 15 сделок по продаже в сумме 2397943 лея (по номинальной стоимости 11759911 леев). Разница между продажной и покупной стоимостью данных сделок составляет 1833035 леев, а разница номинальной стоимости, соответственно, 8445444 лея. Были выявлены случаи, когда акции, отчужденные в счет задолженности, позднее приобретались за денежные средства или обменивались по равной или более высокой цене. Следует отметить следующие случаи: - 13.03.97 фондом было отчуждено в счет задолженности (без получения эквивалента) 250000 акций АО "Alimentarmaş", чтобы впоследствии, 20.11.97, приобрести их за денежные средства, выплатив 250000 леев (контрагент ООО "Hriseida"); - 11.03.97 фондом было отчуждено в счет задолженности 112250 акций АО "Nistru", чтобы впоследствии, 13.11.97, приобрести их за денежные средства, выплатив 673500 леев (контрагент ООО "Hriseida"); - 08.04.97 фондом было отчуждено в счет задолженности 101859 акций АО "Ambalaj Bulboaca" по цене 3 лея за акцию, чтобы впоследствии, 30.12.98, приобрести их через обмен по цене 30 леев за акцию (контрагент ООО "Luminare"); - 18.12.98 фондом было отчуждено в счет задолженности 101859 акций АО "Nord Zahăr" по цене 1,5 лея за акцию, чтобы впоследствии, 30.12.98, приобрести их через обмен по цене 10 леев за акцию (контрагент ООО "Luminare"). Относительно эффективности формирования портфеля следует отметить следующее: 1. Фонд действовал в целях раздробления инвестиционного портфеля, увеличив количество эмитентов (с 53 до 73) путем приобрeтения новых эмитентов через обмен. 2. Возросло количество эмитентов, находящихся в неблагоприятном экономическом положении, таких как: АО "Găinuşa", AО "Fabrica de zahăr Ghindeşti", AО "Fabrica de conserve Glodeni", АО "SPEIA" и др. 3. Фонд приобрел несколько очень маленьких в процентном выражении пакетов, не располагая на тот момент другими из этих акций, и им было отчуждено несколько пакетов акций от крупных до контрольных путем обмена. 4. В целях покрытия уменьшения активов из портфеля фонда путем совершения меновых сделок с аффилированными лицами фонд искусственно повысил балансовую стоимость своих активов. Фонд не располагает документами, подтверждающими его право собственности на паи в уставном капитале некоторых обществ с ограниченной ответственностью. Были установлены ошибки в отчетах, представленных в НКЦБ, относительно соответствия их содержания с информацией из реестров акционеров. В случае ранее указанных сделок депозитарий фонда (АКБ "Banca Socială") не выполнил своих обязательств, оговоренных в ст. 18 (6) и 22 (4) Закона об ивестиционных фондах, а аудиторы фонда (компании "Moldaudit" и "Аudit-Еvcor") - обязательств, оговоренных в ст.18 (6) и 25 (4) того же закона, так как не сообщили сразу НКЦБ и руководству фонда о выявленных в его деятельности нарушениях. Исходя из изложенного, Национальная комиссия по ценным бумагам ПОСТАНОВЛЯЕТ: 1. Отметить неэффективное управление активами фонда бывшим руководством в лице Гладкова С. (председатель совета) и Чебан В.(менеджер - физическое лицо), а также ОУИ "Profit-E", одновременно учитывая тот факт, что указанные лица более не состоят в правовых отношениях с фондом. 2. ННИФ "Nord-Invest" проиформировать НКЦБ: - в течение 30 дней об устранении нарушений при отражении портфельных инвестиций в бухгалтерском учете и отчетах, указанных в акте проверки; - в течение 60 дней о подтверждении своего права собственности на паи в уставном капитале коммерческих обществ, указанных в акте проверки. 3. Обратить внимание руководства АКБ "Banсa Socială" и аудиторских компаний "Moldaudit" и "Аudit-Evcor" на недопущение нарушения законодательства со стороны руководства инвестиционного фонда, которому оказывают услуги. 4. Контроль за исполнением п.2 настоящего постановления возложить на департамент мониторинга, экономики и финансов. Председатель Национальной комиссии по ценным бумагам Георге КЭЛКЫЙ Кишинэу, 25 апреля 2002 г. N 16/7.