Hotărâre nr.47/2 din 15.10.2024 cu privire la aprobarea Regulamentului privind evaluarea riscurilor în cadrul serviciilor de administrare a portofoliilor individuale de împrumuturi de către furnizorii de servicii de finanţare participativă

COMISIA NAŢIONALĂ A PIEŢEI FINANCIARE

H O T Ă R Â R E

cu privire la aprobarea Regulamentului privind evaluarea

riscurilor  în cadrul  serviciilor  de  administrare  a

portofoliilor individuale de împrumuturi de către

furnizorii de servicii de finanţare participativă

nr. 47/2  din  15.10.2024

 (în vigoare 28.11.2024) 

Monitorul Oficial al R. Moldova nr. 494-497 art. 937 din 28.11.2024

* * *

UE

În temeiul art.33 alin.(4) din Legea nr.181/2023 privind serviciile de finanţare participativă (Monitorul Oficial al Republicii Moldova, 2023, nr.272-273, art.470), Comisia Naţională a Pieţei Financiare

HOTĂRĂŞTE:

1. Se aprobă Regulamentul privind evaluarea riscurilor în cadrul serviciilor de administrare a portofoliilor individuale de împrumuturi de către furnizorii de servicii de finanţare participativă (se anexează).

2. Prezenta Hotărâre intră în vigoare la data publicării în Monitorul Oficial al Republicii Moldova.

Aprobat

prin Hotărârea Comisiei

Naţionale a Pieţei Financiare

nr.47/2 din 15.10.2024

REGULAMENT

privind evaluarea riscurilor în cadrul serviciilor de administrare

 a portofoliilor individuale de împrumuturi de către furnizorii

de servicii de finanţare participativă

Regulamentul transpune parţial Regulamentul delegat (UE) 2022/2118 al Comisiei Europene din 13 iulie 2022 de completare a Regulamentului (UE) 2020/1503 al Parlamentului European şi al Consiliului în ceea ce priveşte standardele tehnice de reglementare referitoare la administrarea de portofolii individuale de împrumuturi de către furnizorii de servicii de finanţare participativă, precizând elementele metodei de evaluare a riscului de credit, informaţiile privind fiecare portofoliu individual, care trebuie comunicate investitorilor, precum şi politicile şi procedurile necesare cu privire la fondurile de rezervă, CELEX: 32022R2118, publicat în Jurnalul Oficial al Uniunii Europene L 287/50 din 8 noiembrie 2022.

Capitolul I

DISPOZIŢII GENERALE

1. Regulamentul privind evaluarea riscurilor în cadrul serviciilor de administrare a portofoliilor individuale de împrumuturi de către furnizorii de servicii de finanţare participativă (în continuare – Regulament) stabileşte elementele care trebuie incluse în descrierea metodei de evaluare a riscului de credit, furnizate investitorilor de către furnizorii de servicii de finanţare participativă (în continuare – furnizori), în cazul în care aceştia oferă servicii de administrare a portofoliilor individuale de împrumuturi.

2. În sensul Regulamentului se utilizează noţiunile definite în Legea nr.181/2023 privind serviciile de finanţare participativă (în continuare – Legea nr.181/2023), precum şi noţiunea de:

valoare nominală a împrumutului – suma efectiv investită de furnizor în fiecare proiect individual de finanţare participativă/ofertă de împrumut de consum, per investitor.

3. Furnizorii iau măsurile necesare pentru ca informaţia pusă la dispoziţia investitorilor, conform prevederilor Regulamentului, să fie uşor accesibilă într-o secţiune specială a paginii web oficiale a furnizorilor, să fie prezentată într-un mod clar şi uşor de citit, să fie exprimată într-un mod care facilitează înţelegerea informaţiilor atât de către Comisia Naţională a Pieţei Financiare (în continuare – CNPF), cât şi de către clienţii furnizorilor, inclusiv de către potenţialii investitori nesofisticaţi, precum şi să poată fi distinsă în mod clar de comunicările publicitare.

4. Furnizorii asigură accesul investitorilor la informaţiile aferente portofoliilor lor, printr-un mijloc adecvat de identificare personală, precum şi se asigură că informaţiile furnizate investitorilor sunt exacte, fiabile şi actualizate periodic, inclusiv:

1) datele pentru efectuarea evaluării bonităţii sunt consecvente, complete şi adecvate;

2) tehnicile de măsurare sunt adecvate complexităţii şi nivelului riscurilor asociate proiectelor individuale de finanţare participativă şi/sau portofoliilor, sunt bazate pe date solide şi fac obiectul unor validări periodice;

3) procedurile legate de gestionarea datelor sunt solide, bine documentate, fiabile şi actualizate periodic.

5. Întregul proces de evaluare a riscurilor implică colectarea şi evaluarea constantă a informaţiilor care pot deveni publice, conform prevederilor Regulamentului, din perspectiva respectării cerinţelor Legii nr.133/2011 privind protecţia datelor cu caracter personal.

Capitolul II

ELEMENTELE, INCLUSIV FORMATUL, CARE TREBUIE INCLUSE ÎN

DESCRIEREA METODEI DE EVALUARE A RISCULUI DE CREDIT

6. Descrierea furnizată investitorilor cu privire la metoda de evaluare a riscului de credit al proiectelor individuale de finanţare participativă/ofertelor de împrumut de consum selectate pentru portofoliul investitorului, potrivit art.33 alin.(3) lit.a) şi alin.(4) din Legea nr.181/2023, cuprinde următoarele elemente:

1) criteriile şi principalii indicatori financiari utilizaţi pentru a stabili fezabilitatea şi sustenabilitatea planurilor de afaceri ale proiectelor individuale de finanţare participativă/ofertelor de împrumut de consum, ce vor include cel puţin rentabilitatea estimată a proiectelor (IRR), dobânzile calculate pentru o anumită perioadă, perioada împrumuturilor, gradul de risc;

2) o analiză a fluxurilor de numerar preconizate ale proiectelor individuale de finanţare participativă/ofertelor de împrumut de consum şi o evaluare a nivelului de certitudine a respectivelor fluxuri de numerar în orizonturi de timp diferite, ce vor include încasările preconizate din graficele de plăţi, ţinând cont de comisioanele de deservire şi eventualele pierderi în baza portofoliului de credite neperformante;

3) o analiză a caracteristicilor sectorului în care îşi desfăşoară activitatea dezvoltatorii de proiecte, inclusiv a gradului de concurenţă din sectorul respectiv;

4) o evaluare a cunoştinţelor dezvoltatorilor de proiecte, a experienţei, a reputaţiei şi a capacităţii acestora de a gestiona activităţi comerciale în sectorul specific al proiectului;

5) procedurile privind acceptarea şi recunoaşterea garanţiilor reale sau a garanţiilor personale, a măsurilor de reducere a riscului de credit şi impactul preconizat al acestora;

6) tipul de calendar de rambursare a împrumutului şi frecvenţa ratelor;

7) procedurile pentru încadrarea fiecărui proiect individual de finanţare participativă/ofertă de împrumut de consum într-o categorie de risc corespunzătoare, astfel cum este definită în cadrul de administrare a riscurilor;

8) sursa şi tipul datelor utilizate la sbp.1) – 7).

7. Descrierea furnizată investitorilor cu privire la metoda de evaluare a riscului de credit la nivelul portofoliului investitorului, potrivit art.33 alin.(3) lit.b) şi alin.(4) din Legea nr.181/2023, cuprinde o explicaţie a modului în care, în procesul de compunere a unui portofoliu, se ţine cont de următoarele elemente:

1) distribuirea împrumuturilor în funcţie de scadenţa lor în cadrul aceluiaşi portofoliu;

2) rata dobânzii pentru fiecare împrumut din acelaşi portofoliu;

3) ponderea împrumuturilor dintr-un anumit portofoliu, acordate aceluiaşi dezvoltator de proiect/debitor-consumator sau unui grup de dezvoltatori de proiecte/debitori-consumatori legaţi între ei;

4) ponderea împrumuturilor dintr-un anumit portofoliu, acordate dezvoltatorilor de proiecte stabiliţi sau care îşi desfăşoară activitatea în aceeaşi jurisdicţie sau zonă geografică;

5) ponderea împrumuturilor dintr-un anumit portofoliu, acordate dezvoltatorilor de proiecte/debitorilor-consumatori care îşi desfăşoară activitatea în acelaşi sector;

6) ponderea împrumuturilor alocate aceleiaşi categorii de risc;

7) metoda utilizată pentru a evalua corelarea riscurilor din cadrul aceluiaşi portofoliu.

8. În sensul pct.7 sbp. 3), un grup de dezvoltatori de proiecte/debitori-consumatori legaţi între ei înseamnă oricare dintre următoarele:

1) două sau mai multe persoane fizice sau juridice, care constituie un singur risc, deoarece una dintre ele deţine, direct sau indirect, controlul asupra celeilalte sau asupra celorlalte persoane;

2) două sau mai multe persoane fizice sau juridice, care trebuie considerate ca reprezentând un singur risc, deoarece legătura dintre ele este atât de strânsă încât, în cazul în care una dintre aceste persoane s-ar confrunta cu probleme financiare, cealaltă sau toate celelalte persoane ar întâmpina, probabil, dificultăţi de finanţare sau de rambursare.

9. Furnizorii care fac publicitate unei anumite rate-ţintă de rentabilitate a investiţiei pentru un portofoliu comunică procedura utilizată la selectarea împrumuturilor individuale, care urmează să fie incluse în portofoliu.

10. Descrierea furnizată investitorilor cu privire la metoda utilizată pentru evaluarea riscului de credit al dezvoltatorilor de proiecte/debitorilor-consumatori, potrivit art.33 alin.(3) lit.c) şi alin.(4) din Legea nr.181/2023, cuprinde următoarele elemente:

1) procedurile aferente proceselor de aprobare şi de monitorizare a împrumuturilor;

2) procedurile pentru evaluarea bonităţii dezvoltatorului de proiect sau a debitorului-consumator, după caz;

3) procedurile de utilizare a ratingurilor externe pentru evaluarea bonităţii unui dezvoltator de proiect;

4) procedurile privind acceptarea şi recunoaşterea garanţiilor reale sau a garanţiilor personale şi a măsurilor de reducere a riscului de credit, după caz;

5) procedurile şi datele utilizate pentru a evalua istoricul financiar al dezvoltatorului de proiect/debitorului-consumator şi procedurile care trebuie urmate în cazul în care dezvoltatorul de proiecte/debitorul-consumator nu furnizează sau refuză să furnizeze informaţiile solicitate.

11. În procedurile pentru evaluarea bonităţii debitorului-consumator se specifică faptul că datele necesare pentru verificarea bonităţii debitorului-consumator se colectează din informaţiile de pe platformă, precum şi prin intermediul birourilor istoriilor de credit, iar la evaluarea bonităţii debitorului-consumator se va utiliza drept bază raportul dintre serviciul datoriei şi venituri (în continuare – RSDV) în conformitate cu Regulamentul privind cerinţele de creditare responsabilă, aplicate furnizorilor de servicii de finanţare participativă, aprobat prin Hotărârea CNPF nr.47/1/2024.

12. Pentru portofoliile individuale de împrumuturi, furnizorii colectează şi analizează datele despre dezvoltatorul de proiecte/debitorul-consumator şi proiectele individuale de finanţare participativă/ofertele de împrumut de consum în manieră sistemică, care permit clasificarea şi aprecierea riscului în mod clar şi standardizat pentru toate proiectele în egală măsură.

Capitolul III

MODELE UTILIZATE ÎN CADRUL METODELOR

DE EVALUARE A RISCULUI DE CREDIT

13. În sensul art.33 alin.(4) din Legea nr.181/2023, furnizorii oferă informaţii adecvate cu privire la modelele incluse în metoda utilizată pentru evaluarea riscului de credit al proiectelor individuale de finanţare participativă/ofertelor de împrumut de consum, pentru evaluarea bonităţii dezvoltatorului de proiecte/debitorului-consumator, pentru procesele de aprobare şi de monitorizare a împrumuturilor, precum şi pentru stabilirea structurii portofoliilor, ce vor include următoarele elemente:

1) sursa datelor utilizate pentru elaborarea modelelor de evaluare a riscului;

2) cadrul tehnologic şi procedural utilizat pentru a asigura calitatea datelor de intrare;

3) existenţa unor mecanisme de guvernanţă adecvate pentru elaborarea şi utilizarea modelelor;

4) cadrul care asigură evaluarea şi validarea regulată a calităţii rezultatelor modelului şi, după caz, revizuirea acesteia.

14. În cazul în care se utilizează modele automatizate în cadrul metodei de evaluare a riscului de credit asociat proiectelor individuale de finanţare participativă/ofertelor de împrumut de consum, al evaluării bonităţii dezvoltatorilor de proiecte, al proceselor de aprobare şi de monitorizare a împrumuturilor sau al stabilirii structurii portofoliilor, furnizorii comunică următoarele elemente:

1) în ce mod utilizarea modelelor automatizate este adecvată în raport cu dimensiunea, natura şi complexitatea tipurilor de proiecte individuale de finanţare participativă/oferte de împrumut de consum selectate pentru portofoliul investitorului;

2) condiţiile de aplicare a procesului decizional automatizat în procesele de aprobare şi de monitorizare a creditelor, inclusiv identificarea împrumuturilor, a segmentelor şi a limitelor pentru care este permis procesul decizional automatizat, în condiţiile art.33 alin.(8) din Legea nr.181/2023.

15. Furnizorii care efectuează simulări de criză şi analize de sensibilitate oferă investitorilor informaţii cu privire la următoarele elemente:

1) pentru fiecare împrumut şi fiecare dezvoltator de proiecte/debitor-consumator – analizele de sensibilitate, efectuate pentru a reflecta viitoarele evenimente de piaţă şi evenimentele relevante pentru tipul şi scopul împrumutului şi care îl pot afecta negativ;

2) per portofoliu – procedurile şi sistemele de informaţii pentru simulările de criză, care sunt efectuate în scopul evaluării rezilienţei portofoliului pe parcursul ciclului economic şi în diferite scenarii.

Capitolul IV

INFORMAŢIILE FURNIZATE INVESTITORILOR CU PRIVIRE LA

FIECARE PORTOFOLIU INDIVIDUAL

16. În vederea calculării mediei ponderate anuale a ratei dobânzii pentru împrumuturile dintr-un portofoliu, prevăzute la art.33 alin.(6) lit.b) din Legea nr.181/2023, furnizorii calculează media ponderată, în funcţie de soldul împrumuturilor dintr-un portofoliu, a ratei anuale a dobânzii pentru fiecare împrumut din care este compus portofoliul.

17. Pentru a calcula media ponderată anuală a ratei dobânzii, menţionată la pct.16, furnizorii se asigură că:

1) numitorul constă în suma valorilor nominale ale fiecărui împrumut inclus în portofoliu;

2) numărătorul constă în suma valorii produselor dintre valoarea nominală a fiecărui împrumut şi rata anuală a dobânzii pentru fiecare împrumut inclus în portofoliu.

18. Rata anuală a dobânzii pentru fiecare împrumut inclus în portofoliu, prevăzută la pct.17 sbp. 2) lit.b), constituie:

1) rata anuală a dobânzii, astfel cum este prevăzută în contractul de împrumut, în cazul unei rate fixe a dobânzii; sau

2) rata dobânzii în vigoare la data publicării mediei ponderate anuale a ratei dobânzii, ţinând seama de orice limită superioară, prevăzută în contractul de împrumut, în cazul unei rate variabile a dobânzii; sau

3) media ponderată a ratelor dobânzii, astfel cum este prevăzută în contractul de împrumut, în cazurile în care împrumutul este împărţit în tranşe cu rate diferite ale dobânzii.

19. Pentru calcularea distribuţiei împrumuturilor în funcţie de categoria de risc, în cifre absolute şi ca procent, astfel cum se menţionează la art.33 alin.(6) lit.c) din Legea nr.181/2023, furnizorii se asigură că fiecare împrumut individual este încadrat, pe baza unor criterii solide şi bine definite, în categoria de risc relevantă, prevăzută în procedurile interne de administrare a riscurilor, potrivit art.9 alin.(3) din Legea nr.181/2023.

20. În sensul pct.19 şi pentru fiecare categorie de risc, se aplică noţiunea de:

1) distribuţie a împrumuturilor în funcţie de categoria de risc, exprimată în cifre absolute, referitoare la suma valorilor nominale ale fiecărui împrumut care aparţine aceleiaşi categorii de risc;

2) distribuţie a împrumuturilor în funcţie de categoria de risc, exprimată în procente, referitoare la raportul dintre:

a) suma valorilor nominale ale fiecărui împrumut care aparţine aceleiaşi categorii de risc;

b) valoarea nominală totală a tuturor împrumuturilor din cadrul portofoliului.

21. Pentru comunicarea informaţiilor către investitori, furnizorii stabilesc şi menţin politici şi proceduri clare şi eficace pentru specificarea categoriilor de risc.

22. Informaţiile esenţiale pentru fiecare împrumut din care este compus un portofoliu, menţionate la art.33 alin.(6) lit.d) din Legea nr.181/2023, conţin date privind:

1) valoarea împrumutului, inclusiv cel mai recent sold restant;

2) moneda în care este acordat împrumutul;

3) entitatea responsabilă de administrarea împrumutului, inclusiv denumirea legală, numărul de înregistrare şi locul înregistrării, sediul şi datele de contact, precum şi politica sa de administrare;

4) identitatea dezvoltatorului de proiect/debitorului-consumator, inclusiv denumirea legală, ţara de înregistrare şi numărul de înregistrare, sediului şi pagina web oficială;

5) structura de proprietate a dezvoltatorului de proiecte;

6) scopul împrumutului, prin adăugarea unei scurte descrieri a proiectului individual de finanţare participativă/ofertei de împrumut de consum;

7) rata dobânzii sau orice altă formă de compensare, prevăzută în contractul de împrumut, pentru fiecare an, până la scadenţă şi, în cazul în care rata dobânzii sau altă formă de compensare nu este direct disponibilă, metoda de calcul;

8) scadenţa împrumutului;

9) categoria de risc relevantă, în care se încadrează împrumutul, în conformitate cu procedurile interne de administrare a riscurilor;

10) calendarul de rambursare a principalului şi de plată a dobânzilor aferente împrumutului;

11) respectarea de către dezvoltatorul de proiect/debitorul-consumator a calendarului de plată a ratelor împrumutului, indicându-se orice plată întârziată din trecut sau orice nerambursare, astfel cum se menţionează în Regulamentul privind publicarea şi furnizarea informaţiei obligatorii, fişa cu informaţii esenţiale, referitoare la investiţie, şi metodologia de calcul al ratelor de nerambursare a împrumuturilor oferite pe o platformă de finanţare participativă;

12) procentul din valoarea proiectului individual de finanţare participativă/ofertei de împrumut de consum, care este finanţat de investitor, exprimat ca raportul dintre:

a) valoarea nominală a împrumutului;

b) valoarea totală a proiectului individual de finanţare participativă/ofertei de împrumut de consum.

23. Informaţiile furnizate pentru fiecare împrumut inclus într-un portofoliu indică dacă un dezvoltator de proiect/debitor-consumator are mai multe contracte de împrumut în curs, finanţate prin intermediul oricărui furnizor, şi conţin date privind:

1) tipul proiectului individual de finanţare participativă/ofertei de împrumut de consum şi instrumentul utilizat pentru finanţarea proiectului;

2) data scadenţei;

3) valoarea nominală a împrumutului;

4) alte date relevante, inclusiv toate celelalte obligaţii financiare şi datorii contingente;

5) existenţa restanţelor aferente rambursării respectivelor împrumuturi.

24. Furnizorul solicită dezvoltatorului de proiect/debitorului-consumator să furnizeze informaţiile menţionate la pct.23.

25. Furnizorii iau măsurile adecvate pentru a se asigura că informaţiile furnizate de dezvoltatorii de proiecte/debitorii-consumatori, în conformitate cu pct.24, sunt exacte, fiabile şi actualizate.

26. Măsurile de reducere a riscurilor, prevăzute la art.33 alin.(6) lit.e) din Legea nr.181/2023, constituie tehnicile utilizate de un dezvoltator de proiect/debitor-consumator, în scopul reducerii riscului de credit asociat unui împrumut, care pot lua oricare dintre următoarele forme:

1) protecţie finanţată a creditului – tehnică de reducere a riscului, potrivit căreia diminuarea riscului de credit asociat unui împrumut derivă din dreptul investitorului, în cazul nerambursării împrumutului sau al producerii altor evenimente de credit specificate, legate de proiectul individual de finanţare participativă/oferta de împrumut de consum sau de dezvoltatorul de proiect/debitorul-consumator, de a lichida sau de a obţine transferul, însuşirea sau reţinerea anumitor active sau sume, sau de a reduce valoarea împrumutului (garanţii reale);

2) protecţie nefinanţată a creditului – tehnică de reducere a riscului, potrivit căreia diminuarea riscului de credit asociat unui împrumut derivă din obligaţia unui terţ de a plăti o anumită sumă, în cazul nerambursării împrumutului sau al producerii altor evenimente de credit specificate, legate de proiectul individual de finanţare participativă/oferta de împrumut de consum sau de dezvoltatorul de proiect/debitorul-consumator (garanţii personale).

27. În cazul în care un împrumut este garantat prin protecţia finanţată a creditului, menţionată la pct.26 sbp. 1), furnizorii pun la dispoziţie informaţia privind:

1) tipul activului/activelor;

2) cea mai recentă evaluare a activului/activelor şi sumele care pot fi lichidate, transferate, reţinute sau însuşite;

3) metoda de evaluare;

4) raportul dintre suma menţionată la sbp. 2) şi valoarea nominală/totală a împrumutului, exprimat ca procent.

28. În cazul în care un împrumut este garantat prin protecţia nefinanţată a creditului, menţionată la pct.26 sbp. 2), furnizorii pun la dispoziţie cel puţin informaţia privind:

1) denumirea, adresa juridică a părţii terţe care acţionează în calitate garant;

2) raportul, exprimat ca procent, dintre:

a) valoarea nominală a împrumutului garantat;

b) valoarea nominală totală a împrumutului, exprimată ca procent.

29. În sensul pct.27 şi pct.28, furnizorii se asigură că:

1) eligibilitatea şi evaluarea oricărei măsuri de diminuare a riscurilor sunt analizate în conformitate cu politicile şi procedurile adecvate de administrare a riscurilor;

2) la evaluarea oricărei măsuri de reducere a riscurilor, se iau în considerare toate costurile de cedare, care decurg din obţinerea şi vânzarea garanţiilor reale.

30. În vederea conformării cu prevederile art.33 alin.(6) lit.f) din Legea nr.181/2023, furnizorii solicită dezvoltatorilor de proiecte şi debitorilor-consumatori să furnizeze informaţii cu privire la cazurile de neîndeplinire a obligaţiilor contractuale care au avut loc în cadrul contractelor de credit/împrumut în ultimii cinci ani.

31. Atunci când prin contractul de credit se are în vedere un contract prin care un investitor acordă unui dezvoltator de proiect un credit sub forma unui împrumut pentru un anumit proiect de finanţare participativă, se aplică noţiunea de:

1) neîndeplinire a obligaţiilor contractuale, care înseamnă "nerambursare", astfel cum este definită în Regulamentul privind publicarea şi furnizarea informaţiei obligatorii, fişa cu informaţii esenţiale, referitoare la investiţie, şi metodologia de calcul al ratelor de nerambursare a împrumuturilor oferite pe o platformă de finanţare participativă;

2) contract de credit – un contract prin care un investitor acordă unui dezvoltator de proiect un credit sub forma unui împrumut pentru un anumit proiect de finanţare participativă sau un contract prin care un investitor acordă un împrumut de consum debitorului-consumator.

32. Informaţiile privind cazurile de neîndeplinire a obligaţiilor contractuale, menţionate la pct.31, sunt furnizate de către dezvoltatorul de proiecte/debitorul-consumator furnizorilor:

1) în momentul publicării ofertei de finanţare;

2) imediat după apariţia unui eveniment de neîndeplinire a obligaţiilor contractuale;

3) până la data scadenţei contractului de credit inclus în portofoliu.

33. Furnizorii iau măsurile adecvate pentru a se asigura că informaţiile furnizate de dezvoltatorii de proiecte/debitorii-consumatori în conformitate cu pct.31 şi pct.32 sunt exacte, fiabile şi actualizate.

34. Dacă în cazul finanţării participative bazate pe investiţii nu sunt disponibile informaţii privind situaţiile de neîndeplinire a obligaţiilor contractuale anterioare, furnizorii solicită dezvoltatorilor de proiecte să furnizeze datele pentru ultimii cinci ani privind:

1) numărul de zile de întârziere la ratele scadente ale creanţelor;

2) cuantumul creanţelor.

35. Furnizorii comunică cu precizie investitorilor în care din următoarele surse se conţin datele menţionate la pct.31 şi pct.34:

1) informaţiile din declaraţia pe propria răspundere a dezvoltatorului de proiect/debitorului-consumator;

2) informaţiile disponibile de la birourile istoriilor de credit;

3) informaţiile puse la dispoziţia publicului, inclusiv provenite de la societăţi de colectare a datoriilor sau de la agenţii de rating de credit;

4) alte tipuri de informaţii.

36. Furnizorii iau măsurile adecvate pentru a se asigura că:

1) informaţiile furnizate de dezvoltatorii de proiecte/debitorii-consumatori în conformitate cu pct.34 sunt exacte, fiabile şi actualizate;

2) la comunicarea investitorilor a informaţiilor menţionate la pct.34, se respectă prevederile Legii nr.133/2011 privind protecţia datelor cu caracter personal.

37. Informaţiile privind comisioanele plătite pentru împrumuturi, prevăzute la art.33 alin.(6) lit.g) din Legea nr.181/2023, conţin date privind:

1) persoana fizică sau juridică care plăteşte comisioanele, precizându-se inclusiv dacă persoana vizată este investitorul, furnizorul, dezvoltatorul de proiect, debitorul-consumator sau un terţ;

2) valoarea monetară a comisioanelor;

3) persoana fizică sau juridică care primeşte comisioanele, precizându-se inclusiv dacă aceasta este furnizorul sau, în cazul în care funcţiile operaţionale sunt externalizate, un terţ;

4) orice servicii remunerate prin comisioane, inclusiv comisioane de subscriere, comisioane de administrare, comisioane pentru procesele de recuperare a datoriilor şi comisioane de retragere;

5) metoda de calcul a comisioanelor, precizându-se inclusiv dacă valoarea comisioanelor reprezintă un procent din valoarea nominală a împrumutului sau din orice altă variabilă ori o sumă fixă;

6) calendarul de plată a comisioanelor.

38. În cazul în care furnizorul a efectuat o evaluare a împrumutului, evaluarea respectivă reflectă, pentru fiecare împrumut individual, randamentul efectiv preconizat, definit ca randamentul anual actualizat al investiţiei aşteptat de investitor la o anumită dată de evaluare, pe baza celor mai recente informaţii disponibile.

39. În sensul pct.38 calculul randamentului efectiv preconizat se bazează pe:

1) rata dobânzii sau orice altă compensaţie prevăzută în contractul de împrumut;

2) randamentul la scadenţă;

3) aplicarea oricărui comision menţionat la articolul art.33 alin.(6) lit.(g) din Legea nr.181/2023;

4) ratele de nerambursare preconizate, determinate în conformitate cu Regulamentul privind publicarea şi furnizarea informaţiei obligatorii, fişa cu informaţii esenţiale, referitoare la investiţie, şi metodologia de calcul al ratelor de nerambursare a împrumuturilor oferite pe o platformă de finanţare participativă;

5) orice alte costuri suportate de dezvoltatorul de proiect/debitorul-consumator, de investitor sau de furnizor în legătură cu împrumutul.

40. Evaluarea efectuată de furnizor include evaluarea portofoliului în care este inclus împrumutul, exprimată ca raportul dintre:

1) numărătorul obţinut, efectuând suma valorii produselor dintre valoarea nominală a fiecărui împrumut din cadrul portofoliului şi randamentul efectiv preconizat al fiecărui împrumut din care este compus portofoliul;

(2) numitorul obţinut, efectuând suma dintre valorile nominale ale fiecărui împrumut din care este compus portofoliul.